勝宏科技漲14.3%、方正科技漲停，太辰光、生益科技等多只個股漲幅超過5%……3月14日，A股多只算力硬件概念股大幅上漲。

消息面上，英偉達(dá)將于3月17日—21日舉辦GTC（GPU Technology Conference）大會。多家機構(gòu)看好其CPO交換機、全新算力卡、下一代AI芯片及其帶動的AI電源等投資機遇。

算力硬件股大漲

3月14日，A股PCB板塊大幅上漲，勝宏科技漲14.3%，股價創(chuàng)歷史新高；方正科技漲停。

勝宏科技3月10日披露一季度業(yè)績預(yù)告，公司預(yù)計今年一季度歸母凈利潤7.8億元至9.8億元，同比增長272.12%—367.54%。

對于業(yè)績增長，勝宏科技表示，公司堅定“擁抱AI，奔向未來”，精準(zhǔn)把握AI算力技術(shù)革新與數(shù)據(jù)中心升級浪潮帶來的歷史新機遇，占據(jù)全球PCB制造技術(shù)制高點，憑借研發(fā)技術(shù)優(yōu)勢、制造技術(shù)優(yōu)勢和品質(zhì)技術(shù)優(yōu)勢，驅(qū)動公司高價值量產(chǎn)品的訂單規(guī)模急速上升，盈利能力進一步增強。

中信證券研報認(rèn)為，從行業(yè)整體來看，全球印制電路板（PCB）市場景氣度自2024年第二季度起進入上行周期，且行業(yè)利潤進一步向頭部中高階廠商集中，AI已成為行業(yè)增長的核心發(fā)動機。

中信證券預(yù)測，在云側(cè)AI方面，PCB作為關(guān)鍵組件有望自AI服務(wù)器、數(shù)據(jù)交互等維度充分受益量價雙升的增長機會，保守估計2026年國產(chǎn)廠商的機會空間有望達(dá)到254億元。

端側(cè)AI上，中信證券認(rèn)為，目前行業(yè)模型、算力、應(yīng)用等能力齊備，終端應(yīng)用落地已到關(guān)鍵節(jié)點，具體節(jié)奏預(yù)計為重量級產(chǎn)品先行（AI phone），輕量級產(chǎn)品跟進（AIoT）。預(yù)計iPhone 2027年相較2024年銷量及ASP彈性預(yù)計達(dá)11%/17%，對應(yīng)PCB市場空間彈性為30%，疊加稼動率提升帶來的盈利增厚，有望帶來利潤增量。

除了PCB板塊，算力硬件中的光模塊也漲幅顯著。3月14日，太辰光漲6.66%，東田微、博創(chuàng)科技等盤中漲幅超過5%。

中國銀河證券研報認(rèn)為，在北美AI算力基礎(chǔ)設(shè)施長期投入趨勢顯著，AI競爭下技術(shù)迭代明顯提速等因素帶動下，光模塊量價齊升趨勢仍有望維持。

機構(gòu)看好英偉達(dá)GTC及相關(guān)投資機遇

催化算力概念的因素之一是英偉達(dá)GTC大會將至。

公開消息顯示，英偉達(dá)將于3月17日—21日舉辦GTC大會。本屆大會聚焦AI智能體、機器人技術(shù)及加速運算未來。英偉達(dá)將在會上推出CPO交換機新品、全新算力卡和新一代AI芯片等。

據(jù)悉，英偉達(dá)下一代AI芯片將以“證實暗物質(zhì)存在”的女性科學(xué)先驅(qū)Vera Rubin來命名。

多家機構(gòu)前瞻英偉達(dá)GTC大會，提示投資機遇。

天風(fēng)證券發(fā)布研報提示重視人形機器人產(chǎn)業(yè)鏈。天風(fēng)證券認(rèn)為，本次大會展示的智能及圖形感知技術(shù)突破，可能預(yù)示著未來機器人的更大規(guī)模普及廣泛應(yīng)用，有望推動各大廠商進入人形機器人行業(yè)。傳感器及機械關(guān)節(jié)等作為人形機器人運動及感知的關(guān)鍵部件，其性能會對人形機器人的反應(yīng)與運動精準(zhǔn)度產(chǎn)生影響，而AI智能的進步帶來的性能需求，有望推動機器人關(guān)鍵硬件行業(yè)向高精度、高可靠性方向發(fā)展。

華泰證券研報提示三大關(guān)注點：一是加速計算的發(fā)展趨勢以及B300和GB300發(fā)布情況；二是CPO交換機技術(shù)升級；三是NVL288機架與Rubin的進展更新。

民生證券研報表示，持續(xù)看好功率+速率賽道，提示關(guān)注LIC超級電容、800V HVDC架構(gòu)和液冷技術(shù)等相關(guān)投資機遇。